5. Le CPC, le bilan et le fonds de roulement
Établir les états de synthèse et analyser l’équilibre financier.
ΣRésumé du cours
CPC : produits − charges = résultat (exploitation, financier, non courant), puis IS.
Bilan : actif (immobilisé, circulant, trésorerie-actif) = passif (financement permanent, passif circulant, trésorerie-passif).
Bilan financier et équilibre : FR (fonds de roulement) = financement permanent − actif immobilisé ; BFR = actif circulant − passif circulant (hors trésorerie) ; TN = FR − BFR = trésorerie actif − trésorerie passif.
Ratios : autonomie financière, liquidité, rentabilité ; CAF.
✎Exemples corrigés
Exemple 1
FR = 300 000 ; BFR = 380 000. Trésorerie nette ?
Voir la correction
?Teste-toi
Clique sur la bonne réponse.
-
TN = ?
Réponse
a) FR − BFR — Relation fondamentale. -
FR > 0 signifie…
Réponse
a) les ressources stables financent les immobilisations et plus — Équilibre. -
Le résultat net figure…
Réponse
a) au CPC et au bilan — Lien entre états.
إعداد القوائم التركيبية وتحليل التوازن المالي.
Σملخص الدرس
حساب العائدات والتكاليف (CPC): العائدات − التكاليف = النتيجة (الاستغلال، المالية، غير الجارية)، ثم الضريبة على الشركات.
الميزانية: الأصول (الثابتة، المتداولة، خزينة الأصول) = الخصوم (التمويل الدائم، الخصوم المتداولة، خزينة الخصوم).
الميزانية المالية والتوازن: رأس المال العامل FR = التمويل الدائم − الأصول الثابتة ؛ الحاجة إلى التمويل BFR = الأصول المتداولة − الخصوم المتداولة (خارج الخزينة) ؛ الخزينة الصافية TN = FR − BFR = خزينة الأصول − خزينة الخصوم.
النسب: الاستقلالية المالية، السيولة، المردودية؛ القدرة على التمويل الذاتي.
✎أمثلة محلولة
مثال 1
FR = 300 000 ؛ BFR = 380 000. الخزينة الصافية؟
عرض الحل
?اختبر نفسك
اضغط على الجواب الصحيح.
-
TN = ؟
الجواب
أ) FR − BFR — العلاقة الأساسية. -
FR > 0 يعني…
الجواب
أ) الموارد الدائمة تمول الأصول الثابتة وأكثر — التوازن. -
تظهر النتيجة الصافية…
الجواب
أ) في CPC وفي الميزانية — الرابط بين القوائم.
Résumé rédigé par Nqraw selon le programme officiel marocain.